A semana foi de uma grande oscilação nos mercados nacionais e internacionais, houve uma ligeira vitória dos vendedores, que chegaram a estar em ampla vantagem no mercado. Porém nos dois últimos dias da semana o mercado deu uma forte arrancada e ao que tudo indica, devemos ter uma nova semana de alta tanto aqui quanto acolá.

IBOV

A imagem do Ibovespa tem características de fundo, formando um perfeito “V” de reversão de tendência. O recuo por aqui não foi muito expressivo, em todo movimento de queda a perda total não chega a 3000 pontos do índice, mas foi suficiente para que os indicadores respirassem um pouco e se posicionassem para um novo movimento de alta. Tanto o CCI/MA quanto o DPO estão em claro canal de baixa desde agosto. O DPO bateu na trave (marco zero) e repicou em movimento harmônico ao índice, indicando que um movimento de alta está de fato por vir. O CCI/MA ainda não apresentou seu sinal de compra, mas isso deve ocorrer ainda nesta semana. O estudo das médias móveis mostra que tanto a MM15 quanto a MM25 foram perdidas logo na segunda-feira e até agora praticamente nenhuma delas foi de fato retomada. Tracei um canal de alta no Ibovespa que possui dois topos distintos, em caso de alta, ambas retas (de resistência) devem ser testadas. A MM75 está alinhada a reta inferior (suporte) do canal e é o nosso principal suporte.

O movimento da semana deve ser de alta, podendo inclusive vir com uma alta expressiva. Mantenho os mesmos pontos da semana passada. A diferença é que a MM15 e MM25 são resistências, além é claro dos 57600, 58800, 59285 e 60130 pontos. A principal resistência continua sendo a MM75 e os 55200 pontos.

DJIA

O mercado norte-americano realizou um movimento muito semelhante ao brasileiro. A principal diferença fica pelo fato dos vendedores terem vencido com mais força por lá. Os indicadores também não se recuperaram como aqui, mas aparentemente podem voltar a operar no campo positivo nesta semana. O mercado americano parece estar em stand by, pois, a pressão da venda foi muito maior que a pressão de compra no pull back e, isso não é normal. Comparativamente ao Ibovespa, na sexta-feira o Ibov teve um movimento de alta expressivo.

Mantenho os comentários da semana passada, com algumas alterações. Foi possível desenhar um provável canal de alta no DJIA que é amparado pela MM35, o mercado americano está em posição de compra e no fundo deste canal, o que permite que o DJIA busque um novo recorde nas semanas seguintes.

Particularmente não gosto da posição do índice, ele não apresenta força de alta, apesar dos indicadores positivos. Assim a tendência é de alta na semana, mas os compradores vão precisar mostrar sua cara. Até isto ocorrer, novas retrações não estão descartadas. Os 9300 pontos é o principal suporte (alinhamento da MM35 com a linha inferior do canal de alta), a MM15 é outro bom suporte. Os 9550 pontos é o principal patamar a ser superado, se superado, com certeza teremos um novo recorde do DJ.

EEM

Quero apresentar um indicador que uso já há um bom tempo que é o EEM – iShare MSCI Emerging Markets trata-se de um iShare da MSCI para Mercados Emergentes negociado na Bolsa de Nova York (NYSE), de certa forma é um índice com referência aos BRIC. O interessante de acompanhar essa iShare é que você pode analisar em conjunto todos os mercados emergentes de uma só vez e entender se o nosso mercado está compatível ao mesmo grupo econômico, e ainda como estes estão em relação aos mercados desenvolvidos.

O EEM nos mostra que os Emergentes atingiram um patamar situado nos 37 pontos e que este vem realizando topos e fundos decrescentes amparado por um suporte na zona dos 34 pontos. A perda dos 34 pontos indicaria que os mercados emergentes, mundo a fora passam por uma regressão em seus principais indicadores. Além disso, o Trix mostra que o EEM está completamente vendido desde metade de agosto e muito próximo do marco zero, que é característico no Trix como ponto de reversão de tendência.

Resolvi utilizar este indicador hoje para tentar mostrar aos leitores um cenário que vai além do brasileiro e do mercado norte-americano e que engloba ao mesmo tempo países em posição semelhante ao Brasil. De certa forma fica claro aqui que o movimento que vemos no Brasil é também presente em outros países emergentes e que não há definição sobre o que vai ocorrer no curto prazo.

Petrobrás e Petróleo

A Petrobrás teve uma semana relativamente tensa, primeiro foram às questões envolvendo o pré-sal, distribuição de royalties e a criação de uma nova estatal, em seguida a descoberta de um poço de óleo no México em conjunto com a BP.

O papel conseguiu recuperar toda a perda do início da semana e fechou em cima de uma importante resistência, os compradores se esforçaram para chegar lá e é possível que o papel volte a operar em um cenário altista, pois, vem respeitando alguns padrões de alta, como MM, indicadores e uma LTA (linha em azul).

Acredito que PETR4 possa recuperar um movimento de alta, a dúvida fica apenas em relação à força com que este movimento pode ocorrer. A MM15 passou a operar como resistência deste papel e a MM50 como suporte, ainda como suporte vejo a LTA e a MM150 como fortes suportes deste papel.

O petróleo (imagem semanal) sofreu muito nesta semana, rompeu a MM15 e respeitou a MM25, conforme dissemos na semana passada. O candle deixado no petróleo não é muito agradável, normalmente após este tipo de movimento o mercado costuma permanecer alguns dias sem rumo. Em caso de perda da MM25 é provável que os US$ 61 sejam testados, como resistência tem a MM15 e os US$ 76.

Vale

A Vale do Rio Doce teve uma semana muito semelhante à Petrobrás, o papel apanhou bastante, mas na sexta-feira teve uma alta expressiva e isso mostra que os compradores não estão a fim de deixar o Bull market avançar. O papel fechou em cima de duas importantes resistências, a MM15 e a MM25, inclusive a MM15 já rompeu negativamente a MM25. Por fim a MM50 é o grande suporte do papel. Os indicadores CCI/MA e o DPO que operaram no campo negativo, já mostram que vão operar em alta.

As perspectivas de Vale estão como o restando do mercado, está difícil definir se o mercado será altista. Uma nova alta de Vale como a de sexta-feira indicaria que de fato a retração chegou ao fim, porém o papel pode voltar a oscilar dentro do canal lateral que fica entre os R$ 32 e os R$ 34.

Rafael Valim Pereira é geógrafo e trader.

• Participe do Aviso Gráfico com comentários ou solicite a análise de um papel de seu interesse.

• Os termos contidos neste texto podem ser devidamente compreendidos utilizando o glossário do site.

As opiniões aqui contidas são pessoais e não representam recomendação de compra ou venda de ativos financeiros. Desta forma, os autores estão isentos de quaisquer responsabilidades sobre as decisões de investimentos tomadas por seus leitores.

O Aviso em Dois tem como finalidade a troca de idéias, informações e conhecimentos técnicos com os leitores e participantes do mercado financeiro.

A semana foi de muita oscilação, tanto aqui quanto lá fora, e após testarmos suportes e resistências não houve movimento definido e fechamos nos mesmos patamares da semana passada. O mercado brasileiro acompanhou de perto o cenário internacional, o que é sempre um sinal de fumaça no ar.

IBOV

A semana permitiu com que o Ibovespa atingisse um novo recorde logo na segunda-feira, mas esse patamar não se sustentou, testamos então a MM15 e o mercado o respeitou. Fechamos como disse acima, nos mesmos patamares da semana passada, com diferença de -28 pontos. O mercado ficou em cima de muro, não tivemos compradores para segurar a alta e tampouco vendedores para fazer o mercado recuar. Porém os indicadores perderam força e sinais de recuos já aparecem. O CCI/MA plotou seu sinal de venda na quinta-feira e esta prestes a cruzar para baixo a barreira dos 100 pontos, tradicional marca que leva o Ibovespa a recuos. O DPO também está em movimento decrescente e perto de cruzar a marca para baixo a marca dos 3000 pontos, que também leva o Ibov a recuos.

Assim o mercado precisará mostrar força nesta semana. Períodos de congestão não costumam se estender por muito tempo. Uma nova arrancada pode levar o Ibov a testar os 59285 e 60130 pontos, mesmos pontos da semana passada. Caso ocorra algum recuo o mercado deve testar a MM15, MM25 e MM75. Em casos de congestão o mercado tende a manter o movimento anterior, porém neste caso, um recuo pode sim ocorrer.

DJIA

O mercado americano apresentou um pequeno ganho, aproximadamente 40 pontos. Mas conforme disse realizou um movimento muito semelhante ao nosso. Graficamente é quase possível confundir DJ e IBOV nessa última semana, tamanha semelhança. O mesmo ocorre com os indicadores, o CCI/MA aqui está nos mesmos moldes do IBOV, o que faz com que minha posição seja a mesma. MM15 e MM25 são as principais resistências, a elas segue a MM100.

O índice americano chegou a um importante patamar conforme disse na semana passada. E agora o que vai ocorrer? A possibilidade de um recuo nesses níveis é sim muito elevada. No entanto caso o mercado resolva ir além, podemos testar a casa dos 9850 pontos.

Petrobrás e Petróleo

Quando uma semana não vai muito bem no Ibovespa, isso significa que ou a Petrobrás andou bem e o resto andou mal, ou então que o resto andou mais ou menos e ela andou mal, além é claro de quando ninguém anda bem. No caso desta semana, a Petrobrás foi umas das principais responsáveis em segurar o Ibov. O papel teve cinco quedas consecutivas, recebeu indicação de venda na sexta-feira pelo CCI/MA e está perto de perder seus principais suportes, grande parte das MM estão congestionadas na casa dos R$ 32,00 o que claramente já aponta o nosso forte suporte. O papel sentiu a pressão dos últimos dias e uma retração maior pode estar muito próxima de ocorrer. Aliás, ele parece praticamente inevitável.

No Petróleo, imagem semanal, após praticamente quatro semanas de congestão, também parece que uma correção vai ocorrer (neste exato momento, o petróleo já opera em leve queda). As médias se aproximaram bem do preço atual e devem ser testadas, especialmente a MM15 (linha pontilhada), em caso de ruptura a nossa guardiã é a MM25 (linha contínua). Não vou descartar um repique, mas isso não parece ser o mais provável. O RVI está em divergência com os preços.

Vale

A empresa teve durante a semana uma performance muito semelhante ao Ibovespa. O que também indica como o cenário internacional vem pesando fortemente neste papel e como a empresa necessita de uma melhora deste cenário para poder voltar ao fantástico desempenho do passado, o papel até parece apresentar uma leve melhora, mas nada ainda mais expressivo.

Não houve alterações em relação ao quadro da semana anterior, o papel mantém-se em posição de compra, sendo que na semana ficou caracterizado que os vendedores conseguiram exercem mais força, porém nada ainda significativo.

A performance das últimas semanas colocou o ativo em boa posição, superando a zona de congestão  – que passa a ser zona de suporte, claramente evidenciado pelo amplo número de MM na região dos R$ 31,50 aos R$ 33,50; Porém ir acima dos R$ 34,10 não está fácil.

Ecodiesel

Esse papel após ter uma precificação elevada no seu IPO (2006), compatível com o mercado inflado do momento, sofreu bastante e viu suas ações saírem da casa dos R$ 15 e buscar os R$ 0,70. No entanto a empresa vem se reestruturando e nesta quinta-feira ela homologou sua subscrição, diminuindo consideravelmente seu endividamento. Isso faz com que a situação futura da empresa melhore consideravelmente, fazendo com que o preço da mesma também se eleve. É um papel que está em um momento interessante e pode ter uma fase ainda melhor pela frente.

OBS: Não vou postar imagem de ECOD3, uma vez que esta análise não é de conjuntura gráfica.

Rafael Valim Pereira é geógrafo e trader.

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IBOV

No Ibovespa vejo na imagem diária que os indicadores estão mais próximos do topo, mas com uma folguinha para crescer um pouco mais. A MM15 rompeu a MM500 e a MM25 está  muito próximo de realizar o mesmo movimento. A MM25 rompeu a MM50 e isso tudo indica que o touro está no comando. O mercado está subindo em degraus o que sugere que sua força pode também estar se esgotando.

A imagem semanal não traz novidades, apenas confirma aquilo que conversamos semana passada. O mercado está  em alta e os indicadores estão favoráveis, o cruzamento de CCI/MA indica que a posição comprada deve ser mantida. A MM10 está  muito próxima de cruzar favoravelmente a MM100 pela primeira vez desde o início da crise. Cruzando algumas informações e estudos, cheguei a cinco possíveis resistências do índice, são elas: 56390, 56850, 58025, 59345, 60670. Destaco aqui a resistência dos 56850 – retração de 61,8% de Fibonacci referente ao movimento de queda; esta retração se respeitada pode ser mal indicador, ele pode acabar por mostrar que a trajetória de queda não chegou ao seu fim, segundo a teoria de Elliott e que o mercado tenderia a formar uma onda C de queda, particularmente não acredito que isto vá ocorrer pelo cenário econômico brasileiro, uma vez que esta onda poderia levar o mercado a testar a casa dos 23900 pontos.

O mercado está em alta e até  o presente momento não houve força dos vendedores, que, aliás, estão longe do mercado há um bom tempo. Continuo, até que o mercado mostre o contrário, acreditando que vamos buscar a casa dos 60.000 pontos.

DJIA

A imagem diária do DJ mostra em especial que a terceira reta da pá-de-ventilador vem servindo de resistência para o índice, também é claro nesta imagem a enorme volatilidade mensurada no cruzamento de CCI/MA e esta agressividade indica o quão tensos estão os mais diferentes fatores norte-americanos, mostrando que por mais que o mercado esteja subindo por lá, não há confiança suficiente no comandante deste navio.

A forma com que o mercado rapidamente se expande e perde sua força mostra que o movimento atual não vai demorar muito, o mercado segue esta forte arrancada há um mês e ela pode chegar ao fim muito em breve, não me surpreenderia se esse recuo começasse ainda esta semana quiçá na seguinte.

Assim como o Ibov, o DJ está  em trajetória de alta e de forte alta até que os ursos apareçam. Acredito que o mercado vai começar a perder força e uma inversão direta e brusca não está descartada. Mas volto a repetir a trajetória ainda é de alta.

O mercado rompeu os 9320, e a principal resistência são os 9450, 9520 e 9620. E os principais suportes são os 9130 e os 9050 pontos.

PETR4 & Petróleo

A Petrobrás começou logo a segunda-feira com uma boa arrancada, mas ficou o restante da semana se segurando, não foi nem pra cima e nem pra baixo. O papel continua com bons indicadores, talvez o que tenha segurado a PETR4 nesta semana foi o petróleo que chegou próximo das máximas do ano, mas depois recuou bastante.

O papel encontra-se neste momento espremido entre a linha superior do canal de alta e um importante suporte. Nestes casos o papel tende a romper uma das duas pontas, pelos indicadores vejo que é possível que o papel rompa para cima.

Mantenho em Petrobrás os mesmos pontos da semana passada, acrescentando apenas os R$ 32,50 e os R$ 33,70 como resistências. A formação de um possível OCO foi descartada.

No petróleo é muito claro que este se encontra em um forte arrocho, ele segue em alta mais sua volatilidade está elevada, alguns indicadores apresentam posição sobre comprada indicando que correções podem ocorrer. A casa dos US$ 71 é o patamar a ser rompido e os US$ 69,10 e os US$ 67,90 são as principais resistências.

VALE5

Este papel também ganhou força nesta semana abrindo com bom gap de alta e se manteve nos mesmos patamares de segunda-feira. Assim como no caso de Petrobrás a Vale do Rio Doce tem espaço de sobra para continuar seu movimento de alta, particularmente acredito que o papel vai testar os R$ 34,70 (+4,93%) em breve e pode romper este nível.

É importante que a Vale não perca a casa dos R$ 32,68, pois, este patamar é um bom suporte de Fibonacci e se perdido pode iniciar um novo movimento de queda.

Rafael Valim Pereira é geógrafo e trader.

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O Aviso em Dois tem como finalidade a troca de idéias, informações e conhecimentos técnicos com os leitores e participantes do mercado financeiro.

Conforme esperavamos e vínhamos apontando já há duas semanas, o mercado nesta semana recuou e iniciou um movimento de baixa, realizando assim os lucros obtidos nos últimos meses. Logo na segunda-feira tanto a LTA quanto a MM20 (lilás) foram rompidas.

Observando a imagem diária do índice vemos que o recuo atingiu o nosso antigo canal de alta, que também é marcado pela MM40 (azul escuro). Caso ocorra a perda desta reta guia do Canal de Alta é possível que os preços voltem a oscilar dentro deste canal altista. No caso desta imagem os dois principais suportes são a MM40 e a MM50 (marrom), que marcam respectivamente os 50800 e os 49712. A perda destes dois pontos, pode levar o índice a testar os 47780. Em termos de resistências vejo a MM20 como o principal ponto a ser rompido e logo na sequência vejo a MM500 (azul claro), marcados respectivamento pelos 52450 pontos e pelos 53630 pontos.

Na imagem semanal, sempre uma imagem mais didática. Observamos que há ocorrência de um topo duplo, marcado aqui pelas duas estrelas que ocorreram nas duas primeiras semanas de junho. Reparem na semelhança que existe no padrão de reversão do atual momento, formado nas quatro últimas semanas, com a reversão que ocorreu em fins de maio de 2008. Não por coincidência de imagens, as duas estrelas de 2008 ocorreram nas duas últimas semanas de maio. Para quem gosta de coincidências numéricas essa é boa.

Estaria a bruxa solta mais uma vez? Acredito que não.

Quero apenas alerta que a correção que ocorreu naquele período volte a ocorrer no presente momento. Mas acredito que o IBOV ainda vá recuar um pouco mais, o teste nos 49500 pontos parece inevitável, me parece provável também um teste nos 47600 pontos, por fim os 45200 pontos podem ser a grande resistência da vez. Assim, a semana pode até abrir em alta, mas deve fechar em baixa.

DJIA

Caros amigos, apesar de acompanhar o DJ e o S&P500 diariamente, eu normalmente não realizo muitos estudos sobre estes indicadores, apenas estudos de ordem pessoal, conforme minhas operações no mercado, além de usar os fundamentos econômicos. Mas venho percebendo que muita gente sente necessidade de compreender melhor o mercado norte-americano, de estudá-lo com maior intensidade, ou ainda se sentem emocionalmente mais seguros por entenderem melhor o que ocorre por lá (caso da grande maioria de conhecidos). A crise, apesar de ser um passado para a maioria dos operadores de mercado, ainda preocupa a maior parte dos investidores. E como este site nasceu para atendê-los. Resolvi fazer um estudo mais complexo, porém mais didático do DJIA.

Na imagem, agora diária, trago quatro MM – MM25 (lilás), MM50 (azul escuro), MM100 (marrom), MM200 (verde). Trago também a retração de Fibonacci (linhas vermelhas) referente ao ciclo de alta que estamos e o “speed resistance” ou o que alguns traders chamam de “pá de ventilador” (linhas azuis). Normalmente o speed resistance é utilizado apenas com 3 retas, mas neste caso vamos usar 5, este indicador nos mostra que a cada reta perdida o padrão de andamento do mercado vai mudar. Ele normalmente é utilizado com 3 retas, pois, os movimentos altistas tendem a ocorrer em 3 etapas distintas. Podemos observar que a terceira reta está próxima de ser testada, na verdade ele vem servindo como resistência. A perda desta reta levaria o mercado há um processo de declínio, neste caso de curto prazo. É natural que a reversão de alta para baixa ocorra entre a segunda e a terceira reta. Caso rompida os objetivos passam a ser as outras retas do indicador.

Em especial gosto de observar como o momento em que o mercado rompe uma reta pela outra, coincide também com a ruptura de um dos níveis de fibonacci, níveis estes que ficam ainda mais claro quando os topos se formam.

Por fim, as médias móveis aqui utilizadas horas acompanham as linhas de fibonacci, horas acompanham as pás de ventilador e horas cruzam perfeitamente a intersecção destas duas retas.

Isso meus caros, é um exemplo de estudo gráfico e de como o investidor, baseia-se em números que permitem uma melhor posição sobre suas operações.

Neste caso em especifico, a ruptura da pá de ventilador é muito provável, seus suportes são os 8350 (média entre a MM50 e a retração de fibonacci), segue-se a este patamar os 7950 pontos, principal objetivo caso o rompimento ocorra. Retrações mais fortes são possíveis e vamos monitora-las. Acrescento ainda que a MM25, junto com a MM200 são resistências fortes e estão cooperando para a ruptura da reta guia da pá de ventilador. Todo mercado em alta tende a realizar num dado momento, e este período varia conforme varia o tempo em que os preços se mantém na primeira zona da pá de ventilador.

PETR4

Conforme prevíamos na semana passada, a Petrobrás dessa vez realizou um claro movimento de queda. O movimento foi mais relevante e de tal intensidade que houve a ruptura do Canal de Alta do papel, e o DPO passou a operar no cenário negativo (observar setas em vermelho). Apesar de ter perdido o canal de alta, a MM50 (azul escuro, quase preto) serviu como suporte, e esta MM vem servindo como suporte em todo canal de alta, conforme observa-se na imagem. O papel já vem operando no cenário negativo há um bom tempo, mas só vou considerar que o papel perdeu o canal, após perder a MM50, isso porque o canal é muito rígido e a média como o próprio nome diz é móvel. A perda deste patamar pode levar o papel a buscar os R$ 29,55 marcado aqui pela MM100 (marrom).

Acredito que o mercado vai recuar mais e deve testar a MM100. Resistências aqui temos o próprio canal de alta e a MM500.

O petróleo também realizou e buscou uma zona de suporte interessante, os US$ 69,83, exatamente o ponto marcado na semana passada como último suporte. Quero acompanhar o petróleo nesta semana, pois, vejo que há formações altistas interessantes para a commodity. Os US$ 65 podem ser testados.

VALE5

O papel realmente não está com força, isso tem os seus motivos mesmo. O mercado ainda recuou e aí a Vale não agüentou mesmo, fechou na mínima da semana e não deu bons sinais. O triângulo de alta, que antes já me trazia algumas dúvidas parece que não vai ocorrer mesmo. Utilizando o cruzamento de CCI/MA em um nível um pouco menos conservador, já vemos a indicação de venda do papel nesta semana que se passou. A principal resistência aqui é a MM20 (azul claro) e a MM50 (roxo) que estão se cruzando positivamente. A reta guia de alta, também é um importante suporto, ambos podem ser testados. A resistência fica neste caso marcado pela reta horizontal.

Particularmente, acredito que este papel como todos os outros realize ainda mais nesta semana.

VISA – IPO

NOTA: Apenas queria dizer que as quedas no mercado tornam ainda mais favoráveis a operação do IPO, pois, indica que existem maiores investidores com caixa. Sinto que o mercado esta favorável para a operação. Reservas terminam nesta semana.

Rafael Valim é geógrafo e trader.

As opiniões aqui contidas são pessoais e não representam recomendação de compra ou venda de ativos financeiros. Desta forma, os autores estão isentos de quaisquer responsabilidades sobre as decisões de investimentos tomadas por seus leitores.
O Aviso em Dois tem como finalidade a troca de idéias, informações e conhecimentos técnicos com os leitores e participantes do mercado financeiro.

Semana de feriadão no Brasil é a típica semana que nasce morta desde o começo. Durante os quatro pregões desta semana tivemos quatro estrelas, ou seja, durante quatro dias, praticamente não ocorreram ganhos e nem perdas que possam ser destacadas.

O mercado continuou, religiosamente, respeitando nossa LTA.  O cenário mostra que mais contradições estão aparecendo, a perda de força foi clara, e o indicador que mais aprecio é claramente vendedor há uma semana. A MM20 (bordô) se distanciou negativamente da LTA, mostrando que esta pode ser rompida. Mas nem todos os movimentos indicam queda, a volatilidade apontou levemente pra baixo, o que dá espaço para mais ganhos, além disso há uma formação de flâmula que teria como objetivo os 58500 pontos, ou 9,7% se preferirem. A principal resistência na imagem diária é a MM500, que esta exatamente sobre o fechamento de sexta-feira. O principal suporte, por sua vez, é a LTA que advinhem, encontra-se sobre a MM500. E agora, o que vai ser?

Acredito que se a imagem que temos for realmente uma flâmula, teremos uma alta. Mas se não for uma flâmula, teremos uma cunha de baixa, formada neste caso pela MM500 (e o corpo dos candles) e isso vai empurrar os mercados pra baixo.

Na imagem semanal o cruzamento de CCI/MA apontou venda nesta semana, a MM100 (azul escuro) é uma forte resistência e vem sendo respeitada há 3 semanas. MM10 (marrom) é uma resistência muito forte e vai ser testada caso entremos em um movimento de alta. A MM25 (verde) e a MM50 (azul claro) aproximam-se de um cruzamento favorável a alta. Ainda que o mercado indique quedas é importante destacar que a estrela desta semana é o recorde de fechamento do índice, segundo a teoria Dow, isso pode significar uma ruptura altista.

O mercado não deixa estrelas a toa e estrelas significam confusão a vista, confusão na cabeça do operador. Como sigo o CCI/MA estou vendido no mercado, mesmo que outras formações me apontem o contrário. A questão aqui é matemática e não teoria.

DJIA

O mercado norte-americano apresentou mais ganhos nesta semana, apesar de ter devolvido grande parte do que foi ganho, segue-se a tendência de alta. O mercado lá fora está frio como uma rocha, está pálido e ainda abatido.

Nossos indicadores estão em claro movimento altista e há espaços para oscilações, tanto positivas, quanto negativas, a resistência mais próxima e mais interessante que temos é a MM50 (marrom) na marca dos 9100 pontos. Existem dois principais suportes, MM10 (azul) nos 8370 pontos e a MM25 (verde) nos 8070 pontos.

O mercado norte-americano deu uma boa esticada, há espaço para recuos, mas é difícil afirmar no momento se eles já ocorrerão. Em termos de feeling é muito possível que ocorra.

PETR4 & Oil

Assim como o Ibovespa o papel não realizou nenhum movimento relevante, ficou oscilando em um curto espaço e fechou em leve alta em relação a semana passada. A MM500 é um forte suporte do papel, a principal resistência é de fato o último topo formado. Acredito que há espaços para realização no mercado.

O petróleo por sua vez, fez um belíssimo movimento de alta e bateu os US$ 73,21. Pode realizar, no momento já está em US$ 70,95 (são 02:45 desta segunda-feira). Principal suporte neste caso são os US$ 69,80.

VALE5

Aqui sim, tivemos alguma novidade. No caso de Vale o mercado recuperou parte da perda da semana retrasada. E dessa vez o papel ainda fechou acima da nossa linha de resistência, isso me deixou animado, espero que ocorra a formação de um pivot de alta neste papel, nesta semana. A Vale que estava mais amarrada poderá enfim andar um pouco mais. É esperar pra ver. Principal resistência são os R$33,60. O principal suporte são os R$ 30,30.

VISA – IPO

Particularmente acho ruim falar sobre um papel que ainda não está no mercado. Mas alguns amigos andaram perguntando e o leitor André Rabelo de Nova Hamburgo/RS, que deve estar num frio danado agora, também perguntou sobre a operação. Então vamos aos fatos.

A operação nos EUA foi um sucesso, considerado o mais bem sucedido IPO do mercado norte-americano nos últimos tempos. Mas como todo IPO teima em ser uma operação que não se sustenta por muito tempo, o que quero dizer com isso, é que há um forte movimento especulativo nessas operações. Também é fato que o IPO e o preço da ação no lançamento, depende muito das condições do mercado, quanto mais caro o mercado está, maior é o preço de lançamento das ações e consequentemente maior é o recuo que segue a esta operação. Olhando por este lado o momento nosso é bom, uma vez que acabamos de sair de um grande recuo e estamos avançados na retomada dos preços.

A Visa no Brasil tem uma forte operação, concorre diretamente com a Redecard e pode em breve concorrer com os bancos que a principio tendem a buscar uma independência destas empresas, o que aumentaria a lucratividade dos mesmos.

O melhor momento para a VISA ter feito seu IPO era no primeiro semestre do ano passado, seu lucro na operação teria sido bem maior, afinal a bolha estava em seu ápice. Isso não quer dizer que a operação agora vai ser ruim, o mercado está carente de novidades, os preços não estão ruins (apesar de estarem altos no curto prazo) e a empresa é boa.

Opinião de trader: Estou dentro, mas não penso em B&H – buy and hold; O mercado pode puxar forte, mas vai devolver isso em pouco tempo. Portanto é uma operação de curto/médio prazo – estou falando de alguns dias até algumas semanas. Só depois desse recuo eu entraria realmente para comprar e segurar.

Olhando a imagem do papel nos EUA, imagem semanal e que contempla toda a história do papel. Chamo a atenção para a semana de estréia e o volume da mesma, bem como o candle da sétima semana e o volume da mesma. Claramente, muitos players saíram do papel naquele momento, o que contribuiu para o recuo futuro. No Brasil, dificilmente ocorrerá o contrário.

Caros(as), por favor, quem nunca operou no curto/médio prazo, nada de desespero, não fiquem afoitos com as oscilações, a volatilidade na primeira semana é enorme. Com calma é possível obter um bom lucro em operações como esta. Com calma, sempre com calma.

*Participe do Aviso Gráfico com comentários ou solicite a análise de um papel de seu interesse.
** Os termos contidos neste texto podem ser melhor compreendidos utilizando o glossário do site.

As opiniões aqui contidas são pessoais e não representam recomendação de compra ou venda de ativos financeiros. Desta forma, os autores estão isentos de quaisquer responsabilidades sobre as decisões de investimentos tomadas por seus leitores.
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